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私から見るマーケットの姿

基本デイトレ。システムで本来出るはずだった損を裁量で防ぐスタイルのシステム売買を目指し、たまに記事を更新してます。

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1/21 1/22 感想

1/21はお休みしてたので、不明です。
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●寄り前に注目していた点
金融政策決定会合何もなかった(今日もその影響のフローがあるのかな?というイメージ)
WTIの値上がり(先物にフローが来るのかな?というイメージ)
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 ●寄付後の行動
プログラムトレード
REIT買い + TOPIX売り
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(内訳)
プログラムトレード・・・前場の早い時間から仮需狙いのシステムが大きめの負け、その他は順調でトータルプラス。
REIT買い + TOPIX売り・・・後場にポジションつくり。かなり引き付けてからポジションを作ったのにREITがそこからさらに下落。トータルマイナス。相性悪いのかな。

・良かったトレード( 7240 NOK )
寄りから売っていき担がれたのを我慢して、最初の下落の底辺り3210付近で決済+次の上昇の3260あたりで再度売り、その後利食い。最初の利食いのポイントが良かった印象。

・悪かったトレード( REIT買い + TOPIX売り )
上記の内訳のREIT買い + TOPIX売りどおり。
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 ●まとめ

・前場
「現物は実需祭り、先物は売り需要」
現物は特に早い時間は右を見ても左を見ても実需実需実需。すごかった。昨日の金融政策決定会合の思惑玉を外しにきたのかな?後場寄りあたりまであった気がします。先物はTOPIXでずっと下の板3枚ずつ売っている人がいた。

・後場
「現物は寄り以外は仮需多め、先物は途中まで売り需要」
現物は寄りに大きいオーダー入っていた印象。先物は後場の途中までずっとTOPIXを下に4枚4枚と売る人がいて、消えてから相場が上がっていった印象。

・1日トータル

+0.11%

(最大利益銘柄 7240 NOK )
(最大損失銘柄 3231 野村不動産 )
先物は除く
売買代金は約14億
前場の早い時間の実需祭りにはちょっと動揺。これでもかというくらい実需が多かった印象でびっくりしていました。どんだけ金融政策決定会合前に仕込んでたんだか。

今日も配信で作ったTOPIXの寄り引けマルチファクターモデルが利益に。今日設定してる枠の満玉張りましょうというサインだったので心びくびくしていましたが、最後に無事利益になってくれてほっとしました。

ただ前回の分析、ストップ入れたほうが総利益も増えてるっていう後場の特性からしたら??な感じで気になるとこがあるから、プログラムミスの可能性けっこうあるんだよなぁ。
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1/20 感想

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●寄り前に注目していた点
アメリカ休場(為替が気になるけど、普段よりオーバーナイトしやすかった)
本日から金融政策決定会合(1日目だから特には気にしない、思惑売買がありそう?)
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 ●寄付後の行動
プログラムトレード
ファナック買い
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(内訳)
プログラムトレード・・・トータルプラス。日中レンジ用の戦略だけ大幅マイナス。
ファナック買い・・・寄り前にcitiがファナックのレーティング上げ。寄ってしばらく観察してたが、本当に買いが入ってそうだったので買いでついていく。プラス

・良かったトレード( 151.555/OD TOPIX )
この前の配信で作ったTOPIX寄り引け(ちゃんと利食い水準を入れたバージョン)も今日はプラスで、ちゃんと玉を入れることができました。これが今日一番よかったです。

・悪かったトレード( 4661 OLCオリエンタルランド )
前場早い段階で売ると担ぎ上げられ、32250のすっ高値踏み。我慢して・・・タラ・・・レバ・・・。こんなところにも今月の前半の実需相場の爪あとが自分に残ってました。
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 ●まとめ

・前場
「現物は寄り付き実需多め寄ってからは微妙、先物は買い需要」
寄り付きは現物はかなり高いとこ安いとこで寄った銘柄多い、が、そのあと続かず。大きいオーダーが入っていなかった印象。

・後場
「現物は実需仮需入り混じり、先物は買い需要」
先物最強伝説。インフレ2%未達成懸念からの日銀の「再度金融緩和」を予想してか異様な強さの先物。そーゆー問題じゃないと思うんだけどな。

・1日トータル
+0.11%

(最大利益銘柄 5110 住友ゴム )
(最大損失銘柄 4661 OLCオリエンタルランド )
先物は除く

売買代金は約13億

やっと右を向いても左を向いても実需だらけの相場が終わった印象。
あれは一体なんだったんでしょうか。
GPIF、NISA買い、ファンドの運用担当者が変わった際のリバランス?
ともかく相場のバランスが戻ってきた印象です。

寄り付きのばらつき具合を見て、まさか今日も実需だらけの相場なのかな?と思いましたが、大きすぎるオーダーはなかったようで。

明日は日銀金融政策決定会合のDAY2で会合結果が発表される日なので意識したいとこです^-^/
今のコンセンサスだと金融緩和すると思ってる人がいるのかな?

あとちょっと気になっているのはスイスフランの急変から来るファンド解約売りとかあるのかなぁとか思っているんですが、
いまのとこあんまりな印象ですね。もしかしたら今日の寄り付きにちょっと入っていたりしたのかな。

今日は会社でPCをつけっぱなしにしてプログラムを回しており、TOPIXの寄り引けの2010~2013年のPLを調べているのであります^-^/

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1/19 感想

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●寄り前に注目していた点
WTIの値上がり(先物にフローが来るのかなというイメージ)
スイスフラン円の値動き(今は日経平均にそれなりに先行性があると思っているので)
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 ●寄付後の行動
プログラムトレード
REIT買い + TOPIX売り
ブロッコリー投げ
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(内訳)
プログラムトレード・・・現物マイナス、先物プラス(それぞれのアウトライト込み)、トータルマイナス
REIT買い + TOPIX売り・・・トータルマイナス
ブロッコリー投げました・・・841あたりで投げ

・良かったトレード( REIT買い + TOPIX売り )
直近このやり方の成績が悪いので、少し引き付けてからポジションを組み。本来負けのところをトータルトントン。

・悪かったトレード( 8933 NTT都市開発 )
前場から売っていて、後場もって行かれ。1230あたりで踏み。マイナス。
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 ●まとめ

・前場
「現物は実需、仮需入り混じり。先物はTOPIXに売り需要」
現物はプログラムトレードの利益を見ていると、実需、仮需入り混じりという印象。先物はNTロングに強く動く。特に9983ファストリが強いわけでもなく、TOPIXが売られていたという印象。

・後場
「現物は個別物色の色が強い、先物は買い需要」
現物はそろそろ決算を意識して?個別物色の色が強かった。先物は為替に対してもちょっと強く買われていたのかな。

・1日トータル
-0.02%
(最大利益銘柄 3283 プロロジスREIT )
(最大損失銘柄 8933 NTT都市開発 )
先物は除く
売買代金は約12億
現物からの損がやっぱり防ぎにくい。最大利益銘柄でも今日はいつもと比べ利益幅は小さい。
そしてブロッコリー投げました。よくまあここまで下がるなぁと思ってギブ。
今日はそこから下がってますが、あとあとで見ると上がるのかな?結局INが悪いと利益なんないね。
1042→841だから-20%↑。負ーけーすーぎー。

今日の個別物色は1週間くらい前に買われてた郡と似てる気がするな。これは決算意識なのか、GPIFなのか。また別の理由なのか。なんなんでしょう。

 
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続・TOPIX寄り引けマルチファクターモデル(怖くてシステムに従えない場合)

前回のTOPIX寄り引けモデルの続きです

今回の分析過程の映像はこちら(Rでシストレ!)

前回の配信で作ったこのTOPIX寄り引けマルチファクターモデル。
一見儲かりそうに見えて実運用もしてみましたが、しばらくして問題が発生していました。

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それは
「怖くてサインに従えない」
です。

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モンテカルロシミュレーション風味なこともして、ある程度プラスは出るんだろうなという妄想はあるのですが、
それでも実践の相場。TOPIXの板、チャート、今日の雰囲気などを目前にすると

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「買いサイン出てるけど本当にこれ上がるんだろうか・・・」
「売りサイン出てるけどもう十分安いんやないの・・・・」

というIN(ポジションを作るとき)に対する不信感や、
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「サインのままポジション取ったのはいいけど、これ利益出てるうちに利食ったほうがいいのでは・・・」
「サインどおりにポジションとっていまちょっと負けてるけど、これこの流れだと大負けしそうだから今もう損失確定するべきなのでは・・・」

などOUT(ポジションをはずす場所)に対する不信感
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2つの不信感に苦しめられ、なんと2日連続でサインに従えませんでした。
(1日は従わず助かり、1日は従わず利益を逃す)

そこで精神論で絶対に従うとするのもいいかもしれませんが、私の中ではもっとこのシステムを細分化してして調べる必要があるなと思ったのです。
つまり、もっと細かく調べてシステムの特性を知ればサインに従いやすくなるのでは?ということです。

今回新しく追加で調べたのは
「保有時間を短くするとどうなるか」
でした。

具体的には、利益水準を決めてある程度利益が出たら利益確定をして、その日のこのTOPIX寄り引けを使ったシステムは終了(勝ち逃げ)という条件を加えることでした。

調べた結果がこちら。

これは4条件でバックテスト2010年~2013年、フォワードテスト2014年というきっ間設定でモンテカルロシミュレーションを10回行った、フォワードテスト部分の結果のグラフです。    タなので、課題は過去の~2013年のテストもすること)
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各図の左のメモリはそれぞれ年率を示しています。(0.1で年率10%)
要するに1年を通してどれだけ儲かったかの終着点の結果を並べている図です。
左の図ほど保有時間が短い設定になっています。

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こちらは

1年の間どれだけ安定運用になっていたかの図です。
毎日一定ずつ儲かる夢のような戦略の場合ほどこの数値が高くなります。逆に大きく勝ち負けを繰り返すようなシステムはこの数値が下がる傾向にあります。
要するに「どれだけ安定運用がしやすいか?」ということを数値で表しています。

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この数値が高レベルで安定してるほど、精神的に楽に運用できるのでは?と思っています。
こちらも左の図ほど保有時間が短い設定になっています。(↑図と↓図はそれぞれ4条件は同じ)


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↑図の一番左側と、↓図の一番左側が対応してる感じです。
↑図は1年を通して終着点の年率の結果を並べたもの
↓図は1年の間どれだけ安定した損益の出方をしたかの結果を並べたものです。
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こうしてグラフを眺めてみるとある程度保有期間が短いほうが、1年を通した累計PLの結果(↑図)も、1年の間どらだけ安定した損益になるかの結果(↓図)もばらつきが少ないのでは?と感じてきます。
(実際数字でみても少なくなってます)

ばらつきが少ないとは1つの図の中の縦棒のばらつきの少なさのことです。

結果のばらつきの少なさは、実践でポジションを作るとき、ポジションを取ったあと場中の辛い局面に耐えるときの心理的な負担軽減につながります。
(心が折れて、裁量でポジションを外したあとに有利方向に相場が行くのはよくあること)

ですので、私は今回のこの分析を実践に取り込み、保有時間を短くするような工夫を取り入れてみようと思いました。



まあ保有時間短くなったら、安定するのは当たり前だよね、そりゃそうだよねってとこに落ち着いてる感じですねぇ。



このような感じで自分の持っているシステムを運用する際に、「精神的に負担が大きく、システムに従えない」場合は、「もっとシステムのことを調べたりすると、前よりも従いやすくなる」かも知れないですね。

なぜかというと、自分のスタイルに合った運用の仕方に近くなるからです。
私の場合はドローダウンがほとんど許されていないので、負けが少ないようなスタイルが従いやすいです。

今回の戦略はまだ新しい条件で運用してないですが、過去の私の経験だとそうなることが多いです。



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1/16 感想

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●寄り前に注目していた点
スイス中銀からの為替の変化(大イベントすぎて想像ができない、とりあえず為替からのフロー?というイメージ)
WTIの下落(先物にフローが来るのかなというイメージ)
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 ●寄付後の行動

プログラムトレード
トヨタ買い
デンソー買い
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(内訳)
プログラムトレード・・・仮需狙いはプラス、実需狙いはトントン、トータルプラス(大きめ)
トヨタ買い・・・引け間際の先物の上昇を見て、「この時間の先物上昇+今日は後場トヨタ相場」だからトヨタは高値引けすると思い買い。プラス
デンソー買い・・・トヨタと同様の理由で買い。プラス。

・良かったトレード( 151.555/OD TOPIX )
前場寄りを見てすぐ買いにいって、高いとこで利食い。その後様子見で後場から若干買い。トータルプラスで収益の大部分がTOPIX。

・悪かったトレード( 151.555/OD TOPIX )
後場TOPIXにかなり買いサインが出てたのにもかかわらず、若干しか買えず利益逃す。サイン元は配信で作ったTOPIXマルチファクターモデル
2日連続で従えず問題あり、精神論抜きで対策を考えなければ。
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 ●まとめ

・前場
「現物は実需、仮需入り混じり、先物は売り需要」
大イベント後の前場、心理的には何かすごいことが起こってるように感じてしまいがちだか冷静にプログラムなどの収益を見るといつもどおりの冷静なマーケットが帰って来ていた印象。
225ラージをずっと下に売り続ける人がいた。

・後場
「現物は実需、仮需入り混じり、先物は買い需要」
前場に比べると荒い値動きになった後場。現物は最後だけ実需が割ときた印象、先物は買い需要があったのでしょうが大してついては行けませんでした。売ってないだけマシ程度。

・1日トータル

+0.11%
(最大利益銘柄 2503 キリンHD )
(最大損失銘柄 2706 ブロッコリー )

先物は除く

売買代金は約13億

ブロッコリーの出血が止まりません。毎日負けてる気がしますね。(気のせいじゃありませんよ!)
相場はスイス中銀のスイスフラン売りがなくなったせいで大荒れのマーケットかと思いきや、思いのほか冷静なマーケットで今日のほうがやりやすかったです.。

というより、今週の月曜~木曜はちょっとやりすぎな相場な気がします。(実需フローが大暴れ!トレンドという名の暴力!トレンドは爆発だ!を体現してた)

来週の月曜からは実需、仮需偏りすぎることない今日のようなマーケットが来てほしいとこです。

さて土日でしっかり勉強してまた月曜の相場に挑みましょう!^-^/
それではよい週末を~。
 
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1/15 感想

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●寄り前に注目していた点

WTIの値上がり(先物にフローが出るのかなというイメージ)
最近実需売買が多い(今日も続くのかな?という疑問)
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 ●寄付後の行動

プログラムトレード
ゴムセクター売り + TOPIX買い
REIT買い + TOPIX売り
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(内訳)
プログラムトレード・・・今日は実需狙いトントン、仮需狙い大幅マイナス。トータルマイナス(大きめ)
ゴム売り+TOPIX買い・・・前場の途中からゴムセクターを逆張り売って、TOPIXで同金額買いヘッジ。トータルマイナス(大きめ)
REIT買い + TOPIX売り・・・前引けあたりからREITを買って、TOPIXを同金額売りでヘッジ。トータルマイナス(大きめ)
(全部トータルマイナス(大きめ)ではないですかッ!)

・良かったトレード( 151.555/OD TOPIX )
1日中売りサインの中、プログラムに対しプラスを出せたのでよし。
寄り後売りを作り、次の下落で決済。その後のあげを喰らう格好。後場も似たような感じだった。最初上手いことやってそのあとプログラムに従ってマイナスを喰らう日。もうちょっとマイナスを抑えてたらなぁという印象。

・悪かったトレード( 5108 ブリジストン )
途中から売って売って売ってになってしまったトレード。大陽線になってきれいな焼き豚に。この前のNTT都市開発もそうだけど何かが買っているんでしょうねぇ。GPIFなのかファンド解約なのか。
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 ●まとめ

・前場
「現物は実需だらけ、先物は為替連動買い需要+売り交じり」
前場10:00~10:30に実需が多かった印象。
現物と先物を比較すると225先物がずっと現物より割高な水準で推移してた。

・後場
「現物は実需多くてまとまりなし、先物は買い需要」
後場は14:00から実需の割合が強くなっていった印象。
現物は強弱がかなり分かれて買われる銘柄、売られる銘柄共にこんな値段まで来るのかというとこまで行っていた印象。買いはブリジストン5108、売りはバンナムHD7832あたりが強烈に需給が来ていた。

・1日トータル
-0.18%
(最大利益銘柄 5714 DOWA )
(最大損失銘柄 5108 ブリジストン )
先物は除く

売買代金は約12億
1日通して完全にプログラムに従っていると-0.33%だったのを考えると一応抑えた日。
ブログ説明の「システムで本来出るはずだった損を裁量で防ぐスタイルのシステム売買」を体現できたとは言え、被弾が大きかったのも事実で辛い。

後場のブリジストン売り+REIT買い(お互いTOPIXでヘッジ)のポジションが壊滅したのをもう少し防ぎたかった。
先物から来る損は防ぎやすい反面、現物から来る損は防ぐのは難しい現状。

最近は現物の需給に翻弄されてるなぁ。難しいです。
天気が雨模様、相場は晴れ模様、私の心中雨模様で2対1で本日の天気「雨模様」です。

イブニングすごいですね・・・。スイスフランが。明日の先物は雨模様ではなく荒れ模様になりそうです。


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1/14 感想

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●寄り前に注目していた点
NYの珍しい動き、大幅高を高値に1日ズルズル下落(SGXの値段に注目というイメージ
最近、日本市場の日中に実需が多い日が続いてる(今日も同じ需給が続くのかなというイメージ
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 ●寄付後の行動
プログラムトレード
非鉄セクター買い + TOPIX売り
セガサミー6460買い
REIT買い
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(内訳)
プログラムトレード・・・仮需狙いマイナス、その他プラス。トータルプラス
非鉄セクター買い + TOPIX売り・・・後場の非鉄が弱いとこを買い、その後30分程度で裁く。トータルプラス
セガサミー6460買い・・・セガサミー会長宅襲撃のニュースで下がり、少し戻したとこを買う。放置してると下がってマイナス。
REIT買い・・・寄りからREITを買いにいって、10時あたりに裁く。プラス。

・良かったトレード( 9983 ファーストリテイリング )
前場の寄りから買っており、10分後くらい今日の高値付近で裁けたのでいいトレードになった。
今日ファストリを買いからいって利益になってるのは良い

・悪かったトレード( 151.555/OD TOPIX )
先日配信で作成したTOPIX戦略(TOPIXのマルチファクターモデル)、今日は売りのサインが出ていたが後場の途中で外してしまい、利益が小さくなる。戦略を信じられなかったので×。
リスクを感じて一回外すのはいいけど、結果で見て下がってましたっていうときには少しは売り玉持っていたいですよね。
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 ●まとめ

・前場
「現物は実需大量、先物はわかりづらい展開」
前場はプログラムトレードの戦略別のPLを見ていると仮需に対して取りにいく戦略が負け、実需狙いの戦略が勝ちだったので全体的に実需が多い日だった印象。

・後場
「現物は実需多め、先物は為替感応度がいい展開」
後場も現物は実需が多め、先物は為替しだいという展開。途中ドル円が116円台にタッチしたとこを注目していたが、そこはそこまでTOPIXは売られなかった。

・1日トータル
+0.11%
(最大利益銘柄 6201 トヨタ織機 )
(最大損失銘柄 2706 ブロッコリー )
先物は除く
売買代金は約14億

おーい!ブロッコリー!おーい!!
昨日よりも!の数が増えてるのであります^-^/
完全に1000円割りました(泣
買い方のかめはめ波待つ。

全体的には昨日の損の補填の日になったという感じで昨日と今日でだいたいトントンくらいかな。

最近日本市場は売られてますねぇ、連日すごい量の実需が出てるようなので実需が落ち着くまで注意したいと思ってますよ!
実需、仮需の比率を独自だけどある程度測るやり方を持ってるとちょっと心強いです。

明日もがんばりましょう、れっつファイティング^-^/


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